Финансы - инвестирование - Если Ваш Пенсионный Портфель Включает Альтернативные Инвестиции?

Независимо от поставленной цели-добиться сохранения капитала или агрессивно генерировать рост, успешный план пенсионных накоплений требует разработки соответствующей стратегии распределения активов. Поставив все свои пенсионные накопления в Сберегательный счет может быть безопасным, но для того чтобы построить осмысленное богатство, инвесторам нужно найти счета, которые могут доставить доходности, превышающей уровень инфляции. С другой стороны, инвестирование в активы, кроме денежных может быть эффективным способом, чтобы обогнать инфляцию и приносить регулярный доход. Альтернативные инвестиции, одной из таких категорий активов, обладают потенциалом создавать привлекательную доходность с дополнительным преимуществом защиты портфеля от волатильности рынка.


Определение Типов Активов


Активы можно разделить на два различных типа: традиционные и альтернативные. Акции, облигации, денежные средства и денежные эквиваленты включают традиционные активы. Альтернативные инвестиции состоят из инвестиционных стратегий, таких как частный акционерный капитал, венчурный капитал, реальные активы, а хедж-фонды. Эти активы являются неликвидными, то есть инвесторам не можете выкупить их так же легко, как они могут публичных акций и облигаций. Альтернативные инвестиции частные, и как таковой, не публично котирующихся на бирже.


Диверсификация Через Альтернативных Инвестиций


Финансовый кризис 2008 года и соответствующие рыночные потрясения резко снизили пенсионные сбережения многих лиц. В результате, инвесторы обратились к альтернативных инвестиций как способ ослабить волатильность и достижения некоррелированных возвращает. Вообще говоря, активы, что имеют низкую корреляцию друг с другом производят больше возможностей для диверсификации. Поскольку альтернативы нетрадиционных инвестиций, они не склонны двигаться в сторону открытых рынках. Хедж-фонды, например, могут инвестировать на различных рынках, используя широкий спектр инструментов. Реальные активы, такие как тимберленд, также иллюстрируют, как корреляция относится к диверсификации портфеля. Поскольку риск лежит за пределами финансовых рынков (думаю стихийных бедствий), эти инвестиции могут быть изолированы от колебаний рынка и их особенности возврата не отличается от публичных рынков.


Как таковой, альтернативные инвестиции могут предоставить различные источники прироста капитала, что может не просадка, как тяжело, когда рынки упали. Например, исторически сложилось так, что хедж-фонды испытали менее серьезные просадки, или уменьшается, во время медвежьих рынков. Именно поэтому они способны обеспечить степень защиты недостатком, когда рынки идут не так хорошо. На медвежьем рынке, многие, но не все хедж-фонды прямых инвестиций будут терять деньги. В том же состоянии на рынке, все традиционные фонды акций будут терять деньги. Цель хедж-фондов не всегда имеют высокие краткосрочные прибыли, но обеспечивают защиту во время этих просадок и обеспечения долгосрочного и постоянного дохода с течением времени.


Преимущество Неликвидности


Неликвидность является важнейшим фактором, который необходимо учитывать при внедрении альтернатив в инвестиционном портфеле. Иногда это может занять годы, чтобы понять отдачу от этих инвестиций, так как это занимает время, чтобы источник права возможности для инвестирования, улучшению базового инвестиций, и успешно их ликвидировать. В зависимости от инвестора временного горизонта и потребность в ликвидности, альтернативных вариантов инвестирования могут быть более подходящими, чем другие.


Хедж-фонды, например, как правило, имеют более короткие периоды, чем затормаживание венчурного капитала и прямых частных инвестиций. А инвестиции в хедж-фонд может потребовать тюрьме короче, чем год, в то время как определенные венчурного капитала и прямых частных инвестиций может занять больше времени, чем десять лет, чтобы осознать, возвращает. Однако, неликвид возвращает, как известно, генерировать возврат премии по сравнению с их жидкими аналогами, более чем на 3% ежегодно. Этот “неликвидность премиум” предоставляет компенсацию за потерю инвестиционной гибкости и ликвидности, связанный с инвестициями. Пока нет установленной причинно-следственную связь между степенью ликвидности и ожидаемой доходности, богатство литературы и исследования показывают, действительно существует корреляция между двумя факторами.



Альтернативные инвестиции как расширения традиционных активов


Простой способ концептуализации альтернативных инвестиций заключается в рассмотрении их как расширения их традиционные аналоги активов. Например, длинный/короткий хедж-фонды прямых инвестиций, венчурного капитала и частного акционерного капитала являются альтернативные инвестиционные стратегии, которые можно рассматривать как менее ликвидные расширения капитала в режиме реального времени и активно управляемые взаимные фонды. Все эти виды инвестирования разделяют некоторые связаны риск и доходность характеристика вытекает из общей “справедливости” актив класса. Молодые инвесторы, которые являются более агрессивными с их инвестиционным решениям и более длительные временные горизонты могут рассмотреть вопрос о дополнении своих инвестиций с одним или более из вышеупомянутых трех альтернатив. И наоборот, инвесторы предпенсионного возраста с акцентом на сохранение капитала и фиксированный доход может потребоваться кредит хедж-фонды в дополнение к своим традиционным ассигнований облигаций.


DarcMatter


Инвесторы могут лучше открыть и обнаружить альтернативные инвестиционные возможности на DarcMatter. Присоединиться к глобальному сообществу инвесторов, которые открывают для себя средства, легко оценить информационный фонд-лайн, и отслеживания портфеля выбор. Нажмите здесь, чтобы начать работу сегодня. Нет финансовых консультаций – информация в данной презентации предоставлена только для образовательных и ознакомительных целей, без каких-либо явных или подразумеваемых гарантий любого рода, включая гарантии точности, полноты или пригодности для любой конкретной цели. Информация, содержащаяся в или предлагаемые посредством данного форума не предполагает и не является финансовой консультацией, инвестиционные консультации, торговые рекомендации, или любые другие советы. Информация на этом сайте и предоставленные посредством данного форума носит общий характер и не является специфичным для Вы пользователь или кто-либо другой.